Khuyến nghị đầu tư ngày 18/7/2022: BCM, SHB, VND, TLH, CNG, HII, IDI, VIC, DGC

Công ty Cổ phần Chứng khoán Kỹ thương (TCBS) vừa đưa ra khuyến nghị đầu tư cho loạt cổ phiếu như: BCM, SHB, VND, TLH, CNG, HII, IDI, VIC, DGC. Tạp chí điện tử Kinh tế Chứng khoán Việt Nam xin trích dẫn để bạn đọc tham khảo.

Cổ phiếu BCM - CHỜ MUA: HĐQT Công ty vừa thông qua kế hoạch đầu tư dự án KCN Cây Trường với quy mô 700 ha, tổng vốn đầu tư 5.500 tỷ đồng thực hiện trong giai đoạn 2022 - 2026. BCM có lợi thế là một trong những nhà phát triển BĐS KCN lớn nhất miền Nam, ngoài ra Công ty cũng sở hữu quỹ đất BĐS dân cư lên tới 1.250 ha tại Bình Dương.

Cổ phiếu SHB - CHỜ MUA: SHB ước lợi nhuận trước thuế 6 tháng đạt 5,900 tỷ đồng, tăng trưởng 87% so với cùng kỳ và hoàn thành 50% kế hoạch năm. ĐHĐCĐ ngân hàng trước đó đã thông qua kế hoạch lợi nhuận trước thuế 2022 là 11.686 tỷ đồng, tăng trưởng 87% so với năm 2021. Cổ phiếu đã điều chỉnh về vùng giá tương đối hấp dẫn với P/B 1,0x so với P/B ngành 1,4x.

Khuyến nghị đầu tư ngày 18/7/2022: BCM, SHB, VND, TLH, CNG, HII, IDI, VIC, DGC

Cổ phiếu VND - CHỜ MUA: Ngày 29/08/2022 tới đây, giao dịch T+2 chính thức được áp dụng. Với vị thế là một trong những CTCK đầu ngành, VND sẽ được hưởng lợi từ chính sách này. Ước tính lợi nhuận trước thuế 6 tháng đầu năm khoảng 1.600 tỷ đồng, tăng trưởng trên 34% YoY. Nhà đầu tư có thể cân nhắc các nhịp điều chỉnh để bắt đầu gia tăng tỷ trọng với mã này.

Cổ phiếu TLH - CHỜ BÁN: Giá thép duy trì xu hướng giảm kể từ tháng 5/2022 dự kiến tác động xấu đến kết quả kinh doanh của doanh nghiệp trong quý 2/2022. Với nền lợi nhuận rất cao đạt được năm 2021, gần như chắc chắn lợi nhuận cả năm của doanh nghiệp sẽ suy giảm so với cùng kỳ.

Trước đó, trong phiên giao dịch ngày 15/7, Công ty Chứng khoán TCBS cũng đưa ra khuyến nghị đầu tư cho loạt cổ phiếu. Cụ thể:

Cổ phiếu CNG - CHỜ MUA: Công ty có hoạt động kinh doanh tăng trưởng tích cực trong nửa đầu năm 2022 nhờ nhu cầu tiêu thụ phục hồi và giá khí thành phẩm duy trì ở mức cao. Tuy nhiên, chúng tôi cho rằng mức tăng trưởng này sẽ khó lặp lại trong các năm sau. Tình hình tài chính của công ty ở mức tốt với tỷ lệ nợ vay/vốn chủ sở hữu 0.1x, tiền mặt dồi dào. Định giá cổ phiếu ở mức P/E 8,6x, tương mức định giá trung bình 5 năm gần nhất. Lưu ý cổ phiếu CNG có thanh khoản giao dịch ở mức thấp.

Cổ phiếu HII - CHỜ MUA: Trong Q1/2022, doanh thu và lợi nhuận sau thuế của Công ty lần lượt là 2.720 tỷ đồng (+112% YoY) và 15 tỷ đồng (-35% YoY). Hoạt động kinh doanh trong thời gian tới vẫn có thể được hỗ trợ nhờ giá hạt nhựa duy trì ở mức cao. Định giá cổ phiếu ở mức hợp lý với chỉ số P/E là 6,7x thấp hơn so với chỉ số P/E ngành là 14,5x.

Cổ phiếu IDI - CHỜ MUA: 6T/2022, Doanh thu và LNTT ước đạt lần lượt là 4.200 tỷ đồng (+31% YoY) và 450 tỷ đồng (+594% YoY) chủ yếu đến từ việc chủ động ~90% cá nguyên liệu với mức giá thấp. Công ty dự kiến khởi công nhà máy thủy sản số 3 trong nửa cuối năm 2022 với công suất chế biến 500 tấn cá/ngày. IDI hiện đang trong quá trình chuẩn bị hồ sơ để xin cấp phép xuất khẩu vào Mỹ.

Cổ phiếu VIC - CHỜ MUA: Vinfast mới đây đã ký thỏa thuận khung với Credit Suisse để thu sếp vốn cho Vinfast với quy mô tối thiểu 2 tỷ USD. Vinfast có thể bắt đầu xây dựng nhà máy sản xuất ở Mỹ vào tháng 9 năm nay, công ty cũng đặt tham vọng giao 1 triệu ô tô điện toàn cầu trong vòng 5 năm tới. Ở mảng bất động sản, Vinhomes sẽ mở bán thêm các đại dự án khác bên cạnh Vinhomes The Empire vào các quý cuối năm.

Cổ phiếu DGC - CHỜ BÁN: Sau khi tăng mạnh trong 2 năm vừa qua, hiện giá các sản phẩm cốt lõi là Photpho vàng, Axit trích ly và phân DAP/MAP đang có xu hướng giảm mạnh trong thời gian gần đây. Do đó, Công ty khó có thể duy trì đà tăng trưởng như thời gian vừa qua. Ngoài ra, tiến độ triển khai dự án Tổ hợp hóa chất tại Nghi Sơn và bất động sản tại Đức Giang cũng đang gặp nhiều khó khăn.