Phiên giao dịch ngày 23/9/2021: Những cổ phiếu cần lưu ý | |
Nhận định chứng khoán ngày 23/9/2021: Mở ra cơ hội hướng tới đỉnh tháng 8 |
I. HỢP ĐỒNG TƯƠNG LAI CỦA CHỈ SỐ THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN
I.1. Diễn biến thị trường
Các hợp đồng tương lai đồng loạt giảm điểm trong phiên giao dịch ngày 22/09/2021. VN30F2110 (F2110) tăng 0,06%, đạt 1,440,80 điểm; VN30F2111 (F2111) không thay đổi và đạt 1.440 điểm; hợp đồng VN30F2112 (F2112) giảm 0,07%, còn 1.441,90 điểm; hợp đồng VN30F2203 (F2203) tăng 0,46%, đạt 1.434,50 điểm. Hiện tại, chỉ số cơ sở VN30-Index đang ở mức 1.453,22 điểm.
Khối lượng và giá trị giao dịch của thị trường phái sinh lần lượt tăng 11,87% và 10,75% so với phiên ngày 21/09/2021. Cụ thể, khối lượng giao dịch F2110 tăng 11,92% với 273.749 hợp đồng được khớp lệnh. Khối lượng giao dịch của F2111 đạt 573 hợp đồng, tăng 13,70%.
Khối ngoại trở lại mua ròng với tổng khối lượng mua ròng trong phiên giao dịch ngày 22/09/2021 đạt 589 hợp đồng.
Trong phiên giao dịch ngày 22/09/2021, hợp đồng F2110 biến động giằng co quanh tham chiếu trong cả phiên sáng lẫn phiên chiều. Tuy nhiên, bên mua đã tạm chiếm được ưu thế khi kết phiên giúp giá hợp đồng F2110 đóng cửa với sắc xanh nhẹ trên tham chiếu.
Đồ thị trong phiên của VN30F2110
Nguồn: VietstockFinance |
Kết phiên, basis hợp đồng VN30F2110 mở rộng và đạt giá trị -12,42 điểm. Điều này cho thấy nhà đầu tư đang bi quan hơn về triển vọng của VN30-Index.
Biến động VN30F2110 và VN30-Index
Nguồn: VietstockFinance |
Lưu ý: Basis được tính theo công thức sau: Basis = Giá hợp đồng tương lai - VN30-Index
I.2. Định giá các hợp đồng tương lai
Dựa trên phương pháp định giá hợp lý với thời điểm khởi đầu ngày 23/09/2021, khung giá hợp lý của các hợp đồng tương lai đang được giao dịch trên thị trường được thể hiện như sau:
Nguồn: VietstockFinance |
Lưu ý: Chi phí cơ hội trong mô hình định giá được điều chỉnh để phù hợp với thị trường Việt Nam. Cụ thể, lãi suất tín phiếu phi rủi ro (tín phiếu Chính phủ) sẽ được thay thế bằng lãi suất tiền gửi trung bình của các ngân hàng lớn với sự hiệu chỉnh kỳ hạn phù hợp với từng loại hợp đồng tương lai.
I.3. Phân tích kỹ thuật VN30-Index
Trong phiên giao dịch ngày 22/09/2021, VN30-Index tăng điểm trở lại để chuẩn bị test trendline giảm ngắn hạn (bắt đầu từ tháng 07/2021). Tuy nhiên, sắc xanh trong phiên này khá yếu chứng tỏ tâm lý nhà đầu tư vẫn chưa thực sự lạc quan về triển vọng của chỉ số.
Tuy nhiên, điểm giao cắt tử thần (death cross) vẫn đang hiện diện khi đường SMA 50 ngày cắt xuống dưới đường SMA 100 ngày. Tín hiệu này báo hiệu rủi ro giảm điểm nhiều khả năng sẽ vẫn tiếp diễn.
Cùng với đó, khối lượng giao dịch sụt giảm đáng kể phản ánh sự phân vân của nhà đầu tư về triển vọng của thị trường ở giai đoạn hiện tại.
Nguồn: VietstockFinance |
II. HỢP ĐỒNG TƯƠNG LAI CỦA THỊ TRƯỜNG TRÁI PHIẾU
Dựa trên phương pháp định giá hợp lý với thời điểm khởi đầu ngày 23/09/2021, khung giá hợp lý của các hợp đồng tương lai đang được giao dịch trên thị trường được thể hiện như sau:
Nguồn: VietstockFinance |
Lưu ý: Chi phí cơ hội trong mô hình định giá được điều chỉnh để phù hợp với thị trường Việt Nam. Cụ thể, lãi suất tín phiếu phi rủi ro (tín phiếu Chính phủ) sẽ được thay thế bằng lãi suất tiền gửi trung bình của các ngân hàng lớn với sự hiệu chỉnh kỳ hạn phù hợp với từng loại hợp đồng tương lai.
Nhà đầu tư không nên mua các hợp đồng này ở thời điểm hiện tại. Vì các hợp đồng đang có giá khá cao so với mức giá lý thuyết.
Dự báo phiên giao dịch chứng khoán phái sinh phiên 23/9:
Chứng khoán Rồng Việt - VDSC
HĐ VN30F2110 đang thăm dò tại biên hẹp 1.433 - 1.444 nhưng có động thái được hỗ trợ nên HĐ này sẽ hướng đến và kiểm tra vùng cản 1.452.
Dự kiến HĐ VN30F2110 có thể tiếp tục được hỗ trợ và dần hướng đến vùng cản 1.452. Do vậy, nhà đầu tư có thể xem xét vị thế Mua (Long) tại vùng hiện tại, cắt lỗ dưới 1.436 và chốt lời kỳ vọng tại vùng 1.452.
Diễn biến của HĐ VN30F2110. (Nguồn: VDSC). |
Chứng khoán Yuanta Việt Nam - FSC
VN30F2110 đang có diễn biến tích luỹ sau nhịp giảm hai phiên liền trước. Đường trung bình động MA9 đã cắt lên MA20 cho tín hiệu hồi phục ngắn hạn nhưng khoảng cách giữa hai đường MA chưa mở rộng.
Đồng thời, MACD Histogram có tín hiệu phân kỳ giảm cho thấy nhịp hồi phục chưa vững chắc. Đồng thời, giá đang mở ra mẫu hình Rising Wedge với kháng cự là vùng 1.444 - 1.445 điểm hội tụ của đường trendline kháng cự và cận trên của mẫu hình.
Vị thế Bán (Short) xem xét tại vùng 1.444 - 1.445 điểm tương ứng cận trên của mẫu hình Rising Wedge, dừng lỗ 1.447 điểm và mục tiêu 1.428 điểm.
Chứng khoán BIDV - BSC
Ngoại trừ VN30F2112, các hợp đồng đều giảm, trái chiều cùng chỉ số cơ sở. Nhà đầu tư có thể cân nhắc những nhịp canh Bán (Short) cho các hợp đồng dài hạn.
Nhà đầu tư chỉ nên xem những nhận định của các công ty chứng khoán là nguồn thông tin tham khảo. Các công ty chứng khoán đều có khuyến cáo miễn trách nhiệm đối với những nhận định trên.
Nhận định chứng khoán ngày 23/9/2021: Mở ra cơ hội hướng tới đỉnh tháng 8 Thị trường chịu sức ép giảm điểm trong phiên sáng nhưng đã hồi phục và đóng cửa với mức tăng gần 11 điểm cho VN-Index. ... |
Khối ngoại tiếp tục bán ròng 240 tỷ đồng, cặp đôi MBB và VCB được mua ròng mạnh nhất phiên 22/9 Thị trường giao dịch giằng co trong phiên sáng nhưng đã tăng mạnh trong phiên chiều. Dòng tiền đầu tư lan tỏa vào thị trường ... |
Tin tức chứng khoán mới nhất 17h00’ hôm nay 22/9/2021 Thông tin giao dịch khối lượng lớn cổ phiếu như TCB, HAX, SKG, DRC, NHA, TDH, GKM… được Tạp chí điện tử Kinh tế Chứng ... |